"대우증권 인수전, 가격으로 박 터지게 싸워야 한다"

금융당국 고위관계자가 KDB대우증권 매각의 핵심 요소가 가격이라고 거듭 강조했다.

금융당국 고위관계자는 4일 조선비즈 기자와 만나 "가격을 어느 정도 내느냐가 이번 대우증권 매각에서 제일 중요한 문제"라며 "셋이(KB금융지주·미래에셋증권·한국투자금융지주) 박 터지게 싸워야 한다"고 말했다.

증권업계에서는 대우증권의 새 주인을 결정하는데 가격 외에 비계량적인 요소들도 중요하게 작용할 것이라는 전망이 많았다. KB금융지주가 대우증권을 인수하면 은행에 치중된 사업 구조를 개편해 시너지를 낼 것으로 예상된다. 반면 미래에셋증권이나 한국투자금융지주가 대우증권을 인수하면 자기자본 7조원대의 초대형증권사가 등장하게 된다. 한국에도 대형 투자은행(IB)이 등장할 수 있는 기반이 마련되는 셈이다.

금융당국 고위관계자도 이런 부분을 고려하고 있다고 밝혔다. 그는 "KB금융지주가 대우증권을 가져가면 시너지가 날테고, 증권사들이 가져가면 대형IB가 출현할 수 있다는 점이 있다"며 "하지만 이런 비계량적인 부분은 단지 참고만 할 뿐"이라고 말했다. 자본시장 정책적인 부분보다는 가격에만 집중하겠다고 못을 박은 것이다.

이 관계자는 "가격 차이가 나버리면 비계량적인 요소들은 의미가 없어진다"고 거듭 강조했다.

증권업계에서는 대우증권의 매각 가격을 2조원 초반대로 보고 있다. 산업은행이 매각하는 대우증권 주식의 장부 가격은 1조5000억원 수준이지만 경영권 프리미엄이 붙어 2조1000억~2조3000억원 정도는 줘야 할 것이라는 전망이다. 인수 경쟁이 치열해질 경우에는 매각 가격이 3조원 가까이 치솟을 수 있다는 전망도 있다.